액티브 ETF 시장 현황 및 전망

1. 서론

올해 액티브 상장지수펀드(ETF) 시장은 순자산총액(AUM) 50조원을 돌파하며 큰 성장을 이뤘다. 이는 2017년 첫 상품 출시 이후 7년 만의 성과로, 변동성이 큰 시장 환경 속에서도 상당수의 ETF가 초과 수익을 기록했다.

2. 시장 성장 및 수익 성과

한국거래소에 따르면, 국내 상장 액티브 ETF의 AUM은 54조5170억원에 이르며, 올해에만 16조3836억원이 증가했다. 전체 ETF 시장에서 액티브 ETF가 차지하는 비중은 지난해 31.7%에서 35%로 상승하였다. 종목 수도 지난해 172개에서 221개로 증가하며 시장의 성숙을 반영하고 있다.

2.1 초과 수익 기록

올해 들어 109개의 액티브 ETF가 비교 지수 대비 초과 수익을 달성하였다. 특히 KODEX K-신재생에너지액티브는 비교 지수인 K-신재생에너지 플러스 지수가 18.36% 하락한 가운데 26.83%의 수익률을 기록, 45.19%포인트의 수익률 차이를 보였다.

3. 액티브 ETF의 운영 방식

액티브 ETF는 비교 지수에 대해 70%는 지수를 추종하고 나머지 30%는 펀드매니저의 재량으로 운영할 수 있다. 이는 특정 섹터나 종목이 부진할 때도 상대적으로 높은 성과를 낼 수 있는 장점을 제공한다.

3.1 성공 요인

김효식 삼성액티브자산운용 운용2팀장은 액티브 ETF의 성과가 혁신성장 산업과 관련된 전력 인프라스트럭처 기업을 포함한 덕분이라고 설명했다. 이러한 포트폴리오 조정은 시장 상황에 신속히 대응할 수 있는 전략적 접근을 가능하게 했다.

4. 타임폴리오자산운용의 성과

타임폴리오자산운용은 액티브 ETF 시장에서 8개의 ETF가 초과 수익을 기록하며 두각을 나타냈다. TIMEFOLIO Korea플러스배당액티브는 코스피200 지수에 비해 26.2%의 수익률을 기록하며 주목받았다.

5. 글로벌 시장 전망

블랙록의 보고서에 따르면, 글로벌 액티브 ETF 운용자산은 2030년까지 4조 달러에 이를 것으로 예상된다. 국내 액티브 ETF 시장은 규제가 엄격한 상황에서도 지속적으로 성장할 가능성이 크다.

6. 결론

액티브 ETF 시장은 변동성이 큰 현재의 금융 환경 속에서도 성과를 내고 있으며, 앞으로도 다양한 시장 변화에 적응하며 성장할 것으로 전망된다. 이는 투자자들에게 새로운 기회를 제공하며, 지속적인 관심을 받을 것으로 기대된다.